中国养老保险制度三大支柱体系：实行完全积累享受税收优惠

4月21日，国务院办公厅《关于促进个人养老金发展的意见》（以下简称《意见》）正式发布，就个人养老金参与范围、制度模式、支付水平、税收政策和运营监督。具体规定。

《意见》指出，个人养老金制度采用个人账户制，缴费由参保人承担，全额累积，享受税收优惠。

《意见》还明确，参保人员缴纳个人养老金的上限为每年1.2万元，账户资金用于购买符合条件的银行理财、储蓄存款、商业养老保险、公募基金等金融产品。条例。

“当你达到领取基本养老金的年龄怎么找加拿大28群，完全丧失工作能力、出国（境）落户怎么找加拿大28群，或者有其他符合国家规定的条件时，可以按月、分期或一次领取个人养老金。” - 关闭基础。”

厦门大学公共管理系教授、中国社会学学会社会保障与社会发展分会副会长高和荣告诉九派新闻，“个人养老金”的推出专家解读个人养老金，不仅是对“个人养老金”的重要补充。 “第三支柱”养老保险制度，也是对中国整个社会保障体系的重要贡献。是养老保险制度三支柱制度的重要补充。

他告诉记者，中国目前的养老保险制度由三大支柱组成。第一个支柱是基本养老保险，也就是通常所说的养老金，由政府主导；第二个支柱是企业年金和职业年金PC28群大全，由雇主主导。; 第三个支柱是个人主导型养老金，包括个人储蓄型养老金和商业型养老金，后者是投资型养老金。

在中国人口日益老龄化的背景下，“第一支柱”压力过大，保障水平有限，而“第二支柱”覆盖面小，补充作用极其有限。作为“第三支柱”的重要组成部分，个人养老金计划的适时推出，对于扩大养老金储备能力、应对老龄化影响、平衡代际养老保障负担等具有积极作用。

高和荣表示，个人养老金享受税收优惠，“收入在不同税率之间的人，可以通过税前支出减轻税负。” 对于“缺乏有效方法来维持和增加资产价值的人”，个人养老金也是一种选择。他预计个人养老金对中等收入群体的影响最大。

同时，高和荣表示，由于个人养老金可用于从符合规定的金融机构或通过其合法的销售渠道购买金融产品，这对于基金业的发展也是一个利好消息，但他表示，“个人养老金是最基本的功能，仍然是养老金储备的功能。因此，基金业在设计产品和项目投资时，需要充分考虑投资基金的安全性和稳定性，同时为投资者创造价值。 .投资管理等的重要考验。”

【1】应对人口老龄化可能带来的养老金缺口

九派讯：如何理解新推出的“个人养老”制度？

高和荣：中国的养老保险制度是一个由“三大支柱”组成的体系。第一个支柱是基本养老保险，也就是通常所说的养老金，由政府主导；第二支柱是企业年金和职业年金，以雇主为主；第三个支柱是个人主导的养老金，包括个人储蓄。养老保险和商业养老保险，后者是投资型养老保险。

4月21日，国务院牵头提出《国务院办公厅关于促进个人养老金发展的意见》，为我国“第三支柱”从储蓄养老金转向投资养老金提供了指导意见。 ，并明确指出“个人养老金实行个人账户体系，缴费全部由参与者承担，实行全额累计。参与者通过个人养老金信息管理服务平台建立个人养老金账户。”

也就是说，个人养老金可以看作是对第三支柱的重要补充。该账户的充实，将拓宽养老金投资渠道，促进第三支柱快速增长。

九派讯：与其他养老保险制度有何不同？

高和荣：与第一支柱和第二支柱养老金相比，个人养老金账户的运作更加自主，缴费完全由个人承担，个人养老金账户投资可以享受税收优惠。

九派讯：启动建立“个人养老”制度有何意义？

高和荣：首先，建立个人养老金制度是为了解决人口老龄化带来的养老金收入不足的问题。根据第七次全国人口普查结果，我国60岁及以上人口为2.64亿，60岁及以上人口比例比第六次提高5.44个百分点人口普查。

可以预见，随着人均预期寿命的延长和人口老龄化程度的加深，现行养老保险制度的保障率将不断提高，领取养老金的人数将不断增加，而缴纳养老保险费将相对减少，单位数量将继续增加。劳动年龄人口需要支持更多的老年人口。

如果现有的养老金制度不变，我国的养老金制度将面临巨大的负担和养老金缺口，容易导致全社会代际矛盾的抬头。因此，建立个人养老金体系，扩大养老金能力，不仅可以避免未来的养老金支付危机，促进养老保险体系的可持续发展，而且有利于平衡代际养老保障负担，增加个人养老金收入。促进社会凝聚力。

其次，建立个人养老金制度是完善多层次养老金制度的内在要求。从结构上看，现行养老保障体系不平衡、不充分。根据2020年人力资源和社会保障统计公报，截至2020年底，全国参加基本养老保险人数99865万人，基本养老保险基金累计余额58075亿元；10.全国5万家企业设立企业年金，2718万人参加，年末企业年金累计资金22497亿元。

可见专家解读个人养老金，第一支柱基本养老保险压力过大，保障水平有限，而第二支柱覆盖面小，补充作用极其有限。因此，个人养老金的推出，不仅有利于缓解一、第二支柱养老金支付压力，也有利于满足养老后美好生活的需要。

九派新闻：它的推出有什么作用？

高和荣：一是扩大养老金储备能力，应对老龄化影响；二是优化多支柱养老金体系结构，缓解一、双支柱养老金支付压力；第三，促进代际赡养负担的平衡，增强社会凝聚力；最后哪里PC蛋蛋群，有助于提高新业务人员的保险待遇。

[2] 受影响最大的是中等收入人群

九派讯：个人养老金制度对普通老百姓有何影响？

高和荣：对于高收入群体来说，这个政策的边际效应比较有限；而低收入群体参与的并不多。因此，这项政策对中等收入群体的影响最大。

具体来说，一是收入在不同税级之间的人，可以通过税前支出来减轻税收负担。二是希望未来养老金有更高保障的人们认为，目前的养老保险费无法达到预期目标，或者缴费期限不足，未来的养老金待遇低于预期。三是缺乏有效的资产保值增值途径。他们可以通过参与个人养老金体系来维持和增加资金的价值。

九派新闻：它有什么特点？

高和荣：任何投资都有风险。个人养老金长期在资金池中运行，这些资金短期内不能用于消费或其他用途，收益只能在未来获得。同时，与储蓄和保险不同，它的收益和风险是不确定的。未来的个人养老金待遇，无论是国家保障的还是其待遇，都不是按照待遇或者缴费方式确定，而是完全取决于基金的运作，所以说是有投资属性的。

久派新闻：投保人需要注意哪些事项？

高和荣：首先，从保险条件来看。参加个人养老保险需要同时满足两个条件：一是参加城镇职工基本养老保险或城乡居民基本养老保险，二是个人参加。保险需要在工作年龄范围内。第三，个人养老金的缴费完全由参保个人承担，企业或政府不再共同支付或补贴。

二是从开户和操作规范上看。养老基金个人账户需由参与人在符合规定的商业银行指定或开立。其次，被保险人只能拥有一个个人养老基金账户。参保人变更个人养老基金账户开户银行时，应当将原个人养老基金账户中的资金经信息平台核实后转入新的个人养老基金。资金账户并注销原资金账户；最后，个人养老金账户被关闭，除非另有规定，否则不能提前提取。

第三，被保险人需要有一定的风险意识。个人养老基金账户资金用于购买符合规定的理财产品哪里找PC蛋蛋官网？，包括：银行理财、储蓄存款、商业养老保险等。被保险人可以自主选择理财产品的种类，因此被保险人的收入不固定.

四是接收条件比较广泛。达到领取基本养老金年龄、完全丧失工作能力、出国（境）落户或其他符合国家规定的情形后，均可领取基本养老金。信息平台核实接收条件后。虽然有“按月”、“分期”、“一次性”三种收款方式，但收款方式一经确定不得更改。当然，参与者去世后，其个人养老基金账户中的资产可以继承。

[3] 金融产品设计中最应该考虑的功能是养老金储备功能

九派新闻：为什么有支付上限，一年只能支付1.2万元？

高和荣：首先是考虑风险。《意见》规定，个人养老金可用于向符合规定的金融机构购买金融产品，或者通过其委托的销售渠道依法合规购买。这意味着个人养老金将完全按照市场运作，投保人需要承担一定的风险。因此，设定支付上限，可以将风险控制在一定范围内，缓解系统性风险带来的不利影响。

二是考虑公平。从社会养老保险制度的本质出发，个人养老金制度属于第三支柱，对参保主体具有一定的选择性。《意见》提到，“个人养老金账户是参与个人养老金制度和享受税收优惠政策的基础”。因此，设定缴费上限可以防止个人养老金制度成为富人避税的工具。同时，与其他容易受个人风险偏好影响的投资相比，它具有更好的风险管理和更稳定的收益。因此，设定缴费上限可以有效遏制因多缴而导致的贫富差距扩大。

九派讯：既然“个人养老金”具有投资属性，那么它的落地会对基金业产生什么影响？

高和荣：个人养老金制度的实施，扩大了基金业的资金来源，促进了基金业的发展，包括基金产品、项目研发、收益精算、产品升级等，特别是为个人提供运营安全的养老金持有人，成熟稳定的产品，长期保值增值，从而在一定程度上激活了基金行业的人才需求和岗位需求。

当然，个人养老金投资虽然坚持自愿选择的原则，但其最基本的功能仍然是养老金储备功能。因此，基金业在设计产品和项目投资时，需要充分考虑投资基金的安全性和稳定性，同时为投资者创造价值。这是基金行业对产品技术设计和基金投资管理的一次重要考验。

九派讯：您对“个人养老”制度和我国养老保险制度的未来发展有何建议？

高和荣：一方面，加强对个人养老金制度实施的经验总结，分析个人养老金制度实施中存在的问题并加以完善。另一方面，借助大数据分析，严格高收入群体参与个人养老金制度，使这一制度的实施有助于扩大中等收入群体，促进社会稳定。同时，要适时推进低收入群体个人养老金制度建设。个人不交或少交，政府加大投入，增加这些群体的资产收益，保障这些群体的未来生活，进而为社会凝聚力做贡献。

九派新闻记者陈薇