区块链技术用于贸易融资活动的潜在好处|中国人民大学金融科技

近年来，贸易金融迎来了重大发展。尤其是受疫情影响，贸易融资业务线上化趋势明显。许多国家正在讨论区块链技术在贸易融资业务中的应用。全球贸易金融（Trade Finance Global）是全球领先的贸易金融平台，已与270多家银行等金融机构达成合作。2020 年 11 月，该平台发表了一篇文章，讨论了将区块链技术用于贸易融资活动，并强调了采用区块链所面临的主要挑战。中国人民大学金融技术研究所（微信ID：ruc_fintech）整理了论文的核心内容。传统贸易融资体系贸易融资用于促进全球不同国家的买卖双方之间的交易，现已成为国际贸易的命脉。贸易融资根据各方满足的条件提供促进交易所需的信贷、支付担保和保险。然而，传统的贸易融资有一个重要的痛点区块链 贸易融资，那就是大量纸质文件的使用。大多数贸易融资活动是由进口商、出口商、进口银行、出口银行、运输公司、收货公司、船公司等进行的。参与者之间实物单据的转移。图1 贸易融资所需的数据和文件 这种对文件的依赖通常效率低下，在准备、传输和检查这些文件时会消耗大量成本和时间。纸质文件也容易出错，甚至可能被伪造。此外，COVID-19的爆发对贸易融资业务产生了深刻影响，许多本应在线下开展的业务被迫暂停或转移到线上。

如今，世界各地的金融机构都在尝试部署他们的数字计划，许多银行也在寻求通过创建数字生态系统来简化贸易融资流程并降低成本。区块链对贸易融资的潜在好处 人们普遍看好区块链在贸易融资中的应用。许多行业从业者认为，区块链技术可以重塑跨境贸易及相关金融服务的流程。区块链技术具有改变业务流程以降低运营复杂性和降低交易成本的潜力。区块链结合了多种计算机技术，包括分布式数据存储、点对点传输、共识机制和加密算法。它本质上是一个分布式数据库，可以独立维护不断增长的事务链。这些交易记录以 scale 块为单位存储，每个块都包含时间戳和到前一个块的哈希链接，以防止篡改。在区块链网络中，去中心化的代理人或机构可以共同记录和维护信息，任何一方都不能施加持续的市场力量或控制。区块链技术的基本思想是去中心化数据存储，使这些数据不能被中央参与者控制或操纵。区块链可以潜在地提高供应链的交易透明度和可追溯性。贸易金融从业者也表示，使用区块链技术将使贸易金融业务无纸化，并快速将无差错的文件传输给客户，从而降低打印和验证的成本。此外，由于区块链允许所有授权方随时随地访问关键文件，因此可以减少手动同步纸质记录和双边电子邮件的过程。

智能合约是基于去中心化共识和防篡改算法的电子合约。它包含一系列数字协议，包括合同各方达成的实施条款和约束条件。智能合约可以让互不信任的各方在没有银行等中介机构参与的情况下进行协作，并可以通过预设事件触发支付，降低错误或欺诈风险，促进资金高效流通。各种研究表明，智能合约可以降低收集和处理信息、起草和谈判合同、监督和执行协议等一系列流程的成本，从而在某些情况下允许采用更多基于市场的治理结构。从发展来看，区块链技术在贸易融资中的应用尚处于发展初期，需要进一步研究以提高其效率和安全性。如今，一些商业组织已经建立了自己的区块链实验室，或者与区块链公司密切合作，并发表了一系列关于该主题的研究。2016年，巴克莱与一家名为“Wave”的金融科技初创公司合作，在Wave区块链平台上构建了一个基于区块链的信用证项目，并完成了第一笔基于区块链的跨境交易。国际贸易融资业务。2018年，汇丰宣布已完成使用区块链技术发行全数字信用证的贸易融资交易。在本次交易中，

2020年，渣打银行和星展银行联合宣布启动了一个项目，该项目将利用区块链网络连接其他12家银行的贸易融资交易，包括荷兰银行（ABN Amro、ANZ、CIMB、德意志银行、ICICI、 Lloyds, Maybank, Natixis, OCBC, Rabobank, Sumitomo Mitsui Banking (SMBC) 和大华银行 (UOB). 此外，星展银行和渣打银行宣布将与新加坡联合银行（Association Banks of Singapore）合作进一步合作，将区块链贸易融资注册业务拓展至全球，覆盖主要贸易渠道。除了传统金融机构，一些科技公司也在致力于区块链在贸易融资中的应用，IBM就是其中之一. 2017年，IBM 与马士基合作开展 Hyperledger Fabric 项目，并在此基础上，利用区块链技术构建了端到端的数字化供应链模型，其中涉及贸易方以及各个港口和海关当局。

此后，多家大型银行财团与IBM Hyperledger或R3 Corda等技术提供商合作开发区块链产品并推动多个项目的应用。区块链应用的挑战 虽然最终目标是实现完全数字化和自动化，但实现这一目标可能需要一些时间。目前，区块链技术在贸易金融中的应用和推广进展缓慢，主要有以下四个方面的原因： 1. 缺乏区块链网络的标准协议 即使在区块链社区内部，也有不同的代码。语言、共识机制和隐私保护措施，使得不同的区块链平台成为无法相互连接的孤岛。平台开发者和参与者应避免碎片化，增强各种区块链平台的互操作性和标准化。为了让区块链技术在贸易融资场景中获得预期收益，所有生态系统参与者（包括贸易公司、物流运输公司、银行和海关等）需要就一套统一的技术标准和业务规则达成一致。在亚洲开发银行和世界贸易组织（WTO）的支持下，2020 年 9 月启动的 ICC 数字标准倡议是建立互联区块链贸易融资平台的重要一步。2.某些数字文件不被现行法律认可。整个贸易行业在采用区块链时面临的巨大挑战，也与电子文件在法律体系中的法律地位的不确定性有关。目前，世界上大多数法律体系可能承认纸质文件在国际贸易中的地位，但许多司法管辖区并不承认用于贸易活动的电子签名和电子文件。

国际商会银行委员会在英国、美国、德国、荷兰、阿联酋、中国、新加坡、巴西、印度和俄罗斯等十个司法管辖区开展了相关法律研究。报告显示，电子提单的法律地位在许多司法管辖区仍具有可比性。模糊的。因此，使用传统纸质文件的法律要求似乎成为贸易行业区块链技术发展的主要障碍。只有当法规不断发展，区块链技术的大规模部署得到认可，区块链技术促进国际贸易的潜力才能得以实现。3. 使用区块链技术创建和维护区块链网络的高成本被认为是该技术广泛应用的障碍。区块链的高成本通常是由很多因素造成的：首先，区块链网络依赖于高算力，因此运行需要消耗大量电力，需要巨大的算力来验证和处理交易，保护网络安全。其次，每个节点（设备）需要在自己的数据副本上与其他节点同步，这个过程会产生成本。第三，企业改变原有系统的成本。大多数情况下，如果他们决定使用区块链区块链 贸易融资，他们需要改变他们的业务流程或信息系统设计，这会带来更高的成本。4. 信息传输和隐私问题 由于区块链的设计，可能会出现一些基本的隐私问题。在将区块链应用于贸易融资业务时，通常贸易方（例如承运人、出口商、进口商、银行等）可以共享分布式账本进行贸易融资交易。这意味着处理交易和构建区块链的每个人都可以访问区块链交易数据，其中很可能包含一些机密信息。因此，分布式账本的特性似乎需要重新建模，以允许对数据的访问受限，只有被授权查看数据的各方才能访问它。（人大金融科技研究院）通常，贸易方（例如，承运人、出口商、进口商、银行等）可以共享分布式账本以进行贸易融资交易。这意味着处理交易和构建区块链的每个人都可以访问区块链交易数据，其中很可能包含一些机密信息。因此，分布式账本的特性似乎需要重新建模，以允许对数据的访问受限，只有被授权查看数据的各方才能访问它。（人大金融科技研究院）通常，贸易方（例如，承运人、出口商、进口商、银行等）可以共享分布式账本以进行贸易融资交易。这意味着处理交易和构建区块链的每个人都可以访问区块链交易数据，其中很可能包含一些机密信息。因此，分布式账本的特性似乎需要重新建模，以允许对数据的访问受限，只有被授权查看数据的各方才能访问它。（人大金融科技研究院）其中很可能包含一些机密信息。因此，分布式账本的特性似乎需要重新建模，以允许对数据的访问受限，只有被授权查看数据的各方才能访问它。（人大金融科技研究院）其中很可能包含一些机密信息。因此，分布式账本的特性似乎需要重新建模，以允许对数据的访问受限，只有被授权查看数据的各方才能访问它。（人大金融科技研究院）